4月18日，国家金融监管总局发布《关于推动深化人身保险行业个人营销体制改革的通知》，标志着个险、经代渠道正式纳入“报行合一”监管框架。

什么是“报行合一”？

“报行合一”是指保险公司向监管部门备案产品时使用的定价假设（如佣金、手续费等）必须与实际经营行为保持一致，杜绝“说一套、做一套”的违规行为?。这一政策缘于过去部分险企通过虚列费用、高佣金恶性竞争，导致行业“费差损”风险加剧。其目的在于规范保险市场秩序，降低经营风险，促进行业高质量发展。

“报行合一”会影响谁？

“报行合一”将对保险行业的三大主体：保险公司、代理人、消费者产生深远的影响。

1.保险公司：从“规模驱动”转向“价值驱动”

短期佣金支出受限，部分依赖高佣金冲量的中小险企可能面临增长压力；长期倒逼险企优化产品结构，提升服务能力，行业头部公司更容易从中受益。

2.保险代理人：从“人海战术”向专业化转型

“报行合一”使得保险代理人收入模式发生变革。佣金递延发放，意味着代理人的短期收入可能下降，长期服务优质客户会更赚钱。同时，金字塔式团队层级被精简，利益将向一线销售倾斜。

3.消费者：可以享受到更透明、更安心的服务

对于消费者而言，“报行合一”是个不折不扣的好消息。一方面保险费用的公开透明，将减少销售误导和保单纠纷；另一方面，代理人的稳定性提高，能让消费者获得更优质、持续的售后服务。

“报行合一”将带动保险业走向何方？

1.行业监管持续收紧：人身险“负面清单”每年更新，万能险、健康险条款将更加规范

2.保险产品创新加速：当保险企业不能再依赖高佣金拓规模，会转向开发差异化、高价值的产品

3.代理人“精英化”转型：从业人员可能进一步减少，低产能代理人淘汰，专业顾问崛起